Сильная зависимость между продавцами и покупателями железной руды определяет их особые взаимоотношения. (Так, практически вся добываемая в мире железная руда (около 98%) идет на выплавку чугуна, и для производителей последнего она представляет собой фактически монопольный (около 93%) источник железа.) Поэтому, с одной стороны, металлурги стремятся минимизировать сырьевую составляющую в стоимости готовой продукции, с другой – необходимость инвестиций в добывающие отрасли, в том числе при помощи повышения цен на ЖРП, заставляет покупателей идти на ценовые уступки.

Равновесие между спросом и предложением в последние годы становится все более шатким. Наиболее ярким примером как раз и может служить мировой металлургический комплекс начала XXI столетия. Необходимость привлечения в добывающую отрасль значительных инвестиций с длительным периодом окупаемости и слабая конъюнктура при неопределенности в развитии основных центров мировой экономики (США, Европа, АТР) привели к сворачиванию части программ модернизации. В результате в последние несколько лет металлургические мощности, по сути, превзошли мощности сырьевой базы и ее инфраструктуры.

И процесс установления цен на поставки железорудной продукции в 2006г. в очередной раз будет достаточно жестким. Предпосылками к такому выводу могут служить, с одной стороны, необходимость получения дополнительных оборотных средств для завершения программ развития добывающих мощностей, с другой – ожидаемый недостаточно позитивный прогноз для рынка стали. В подтверждение сказанного можно привести призывы тройки, контролирующей свыше 70% мировой морской торговли железной рудой (бразильская Vale do Rio Doce (CVRD), британская Rio Tinto Plc и австралийская BHP Billiton Ltd., по данным The Wall Street Journal), поднять в контрактах на 2006г. цены на это сырье на 10-20%.

В противовес им сталелитейные компании, прогнозируя спад производства и, как следствие, значительное сокращение потребления руды, наилучшим сценарием видят неизменность цен, или, например, как глава Arcelor SA Ги Долле, возвращение цен на уровень 2004г.

Украинский рынок железорудной продукции, как и любой другой, имеет свои минусы и плюсы, которые нельзя сбрасывать со счетов при прогнозировании его динамики.

отсутствует единая государственная мотивация внедрения энергосберегающих технологий, и проведение амортизационных реформ ограничение собственных оборотных средств, высокие кредитные ставки, недостаточные инвестиционные поступления для внедрения новых технологий ведут к полумерам, когда внедряются технологии, повышающие качество продукции, но при этом наносится определенный вред окружающей среде – “перспективные” затраты будущих периодов на восстановление экологии;

Плюсы

Перечисленные недостатки украинского рынка пока не позволяют воспользоваться в полной мере его достоинствами.

При сохранении сегодняшних тенденций суммарный годовой объем экспорта ЖРП может превысить прошлогодний в среднем на 3-5%; в стоимостном – примерно на 65%. Характерной чертой уходящего года стало усиление тенденции перевода меткомбинатов на отечественное сырье, снижение видимой доли потребления окатышей, рост доли концентрата. Данная ситуация должна получить свое продолжение и в 2006г.

При этом развивающийся украинский рынок ГМК оставляет место для конкуренции со стороны российских поставщиков железорудной продукции и в следующем году, так как существующая вероятность замены окатышей импортным концентратом будет сдерживающим ценовым фактором. Так, ожидаемый импорт концентрата в 2006г. может находиться на уровне 1,3-1,45 млн.т.

Тем не менее, развитие украинского рынка ЖРП в ближайшие годы может рассматриваться как благоприятное.

Привлечение значительных капиталовложений на расширение добывающих мощностей и повышение процента содержания железа только укрепит конкурентоспособность.

В этой связи, учитывая пересекающиеся интересы железорудных компаний РФ и Украины, к сожалению, можно констатировать отсутствие перспективной, на наш взгляд, формы сотрудничества – поставки по замещению.

География поставок в 2006г., как и в предыдущие годы, будет расширяться, но традиционные рынки сбыта – Чехия, Словакия, Австрия и Польша – по-видимому, останутся основными. Для украинских экспортеров железорудной продукции рынок РФ, как, впрочем, и для российских рынок Украины, является достаточно проблемным. Имея собственную мощную сырьевую базу, рынок больше зависит от внутренних корпоративных решений и поэтому рассматриваться как перспективный с точки зрения долгосрочных программ сбыта вряд ли может

Хочется остановиться на основных тенденциях мирового рынка, которые, по нашему мнению, будут предопределять развитие конъюнктуры в ближайшие несколько лет.

Таким образом, пиковые скачки в потреблении исключают возможность быстрого восстановления баланса спрос/потребление (самый яркий пример – изменение спроса со стороны Китая на продукцию ГМК):

Таким образом, период снижения спроса ужесточает торговые “войны” (экономические и политические санкции); стимулирует возможность завуалированного сговора: “минимизация” конкурентной борьбы и, как следствие, снижение темпов внедрения новых материалов и передовых технологий, не связанных с продукцией ГМК, снижение ресурса эксплуатации готовой продукции.

Примером может служить ситуация на рынке энергетического сырья, когда мощные нефтегазовые структуры в конце 1990-х годов, благодаря стимулированию повышенных требований к углю при импорте в Европу, укрепили долевое присутствие газа и мазута на рынке.

Еще более свежим примером является ситуация на нефтерынке, где ужесточение требований к нефтепродуктам привело не к “тотальному” внедрению на НПЗ новых технологий, а просто к потреблению высококачественных марок нефти и росту цен не только на нефтепродукты, но и на саму нефть.

В этих условиях из развивающихся стран в наибольшем выигрыше останутся те, которые вовремя создадут благоприятные экономические условия для реструктуризации своих внутренних рынков, будут способны к объединению усилий в проведении переговорных процессов и кооперации.